10 lời khuyên đầu tư vô giá của tỷ phú Buffett

Là tỷ phú giàu thứ tư thế giới và nổi tiếng với nhãn quan đầu tư được tin là vĩ đại nhất trong thế kỷ qua, Warren Buffett đã có nhiều lời khuyên quý giá cho các nhà đầu tư. Và sau đây là 10 lời khuyên được cho là đáng để lưu tâm nhất.

1. “Việc mua một công ty tuyệt vời với mức giá vừa phải còn tốt hơn nhiều là mua một công ty vừa phải với mức giá tuyệt vời” - Trích thư Buffett gửi các cổ đông năm 1989.
Đây là một trong những câu nói nổi tiếng nhất của Buffett, và nó cho thấy một triết lý cơ bản trong chiến lược đầu tư của ông đó là: Ông có thể gắn bó với các công ty mình hiểu rõ, và những công ty có giá trị thực chất rõ ràng, bất kể tình hình tài chính hiện tại ra sao.


2. “Nguyên tắc số 1: Đừng bao giờ để mất tiền; nguyên tắc thứ 2: đừng quên nguyên tắc số 1”. 


3. “Cách tiếp cận của chúng tôi là thu lợi từ sự ít biến động thay vì từ những biến động. Với kẹo cao su Wrigley, chính sự ít biến động đã hấp dẫn tôi. Tôi không nghĩ nó sẽ bị tổn thương bởi Internet. Đó chính là loại doanh nghiệp mà tôi thích” - Trích Businessweek (1999).


Chỉ cần nhìn vào danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway có thể thấy phần nào lời khuyên này. Các công ty Buffett đầu tư đều đã hoạt động lâu năm và có hoạt động kinh doanh rất dễ hiểu: Dairy Queen bán kem, GEICO bán bảo hiểm…


Mối liên hệ của Buffett với GEICO bắt đầu từ năm 1952, khi ông phát hiện ra một trong những thần tượng đầu tư của mình, Benjamin Graham, là thành viên hội đồng quản trị công ty. Trong nỗ lực tìm gặp Graham, Buffett đã có cơ hội gặp phó chủ tịch GEICO khi đó là Lorimer Davidson, người trở thành bạn lâu năm của ông sau này.


4. “Tôi cố mua cổ phiếu tại các doanh nghiệp tuyệt vời đến mức ngay cả một tên ngốc cũng có thể điều hành. Bởi dù sớm hay muộn cũng sẽ có ai khác làm điều đó”. 


5. “Thị trường chứng khoán không phải một trò chơi của sự nghe theo người ngoài. Bạn không cần phải chao đảo theo mọi thứ. Bạn có thể đợi trên phần sân của mình. Vấn đề khi bạn là nhà quản lý quỹ đó là những cổ động viên xung quanh không ngừng hét lên “chạy đi, tên lười!” - Trích “Triết lý của Warren Buffett” (2006)


6. “Giá là những gì bạn phải trả, giá trị là những gì bạn nhận được. Cho dù chúng ta nói về một đôi tất hay cổ phiếu, tôi thích mua những mặt hàng chất lượng khi giá của nó hạ” - Trích thư gửi cổ đông năm 2008.


7. “Đừng bao giờ tính đến việc bán được giá. Hãy tìm mức giá mua hấp dẫn đến độ ngay cả việc bán với giá xoàng cũng đem lại lợi nhuận tốt” - Trích “Buffett: Sự thành danh của một nhà tư bản Mỹ” (1995)


8. “Nếu bạn hiểu một doanh nghiệp hoàn hảo và tương lai của doanh nghiệp đó, bạn rất ít phải quan tâm tới biên độ an toàn” - Trích đại hội cổ đông thường niên Berkshire Hathaway 1997

Doanh nghiệp càng dễ tổn thương, với giả định bạn vẫn muốn đầu tư, biên độ an toàn bạn cần sẽ càng lớn hơn. Nếu bạn lái một chiếc xe tải qua một cây cầu có trọng tải 10 tấn, nhưng xe đã nặng 9,8 tấn, nếu cây cầu chỉ cao hơn mặt đường 15 cm, bạn có thể vẫn thấy ổn. Nhưng nếu cây cầu bắc qua một vực sâu, rõ ràng bạn muốn có biên độ an toàn lớn hơn.


9. “Chúng ta từ lâu đã cảm thấy rằng giá trị duy nhất của những nhà dự báo giá cổ phiếu là khiến những tên thầy bói trông có vẻ giỏi hơn. Ngay cả bây giờ , Charlie Munger (phó chủ tịch Berkshire Hathaway) và tôi tiếp tục tin rằng những dự báo ngắn hạn về thị trường giống như thuốc độc, và nên bị khóa chặt trong một nơi an toàn, tránh xa khỏi trẻ em và những người đã trưởng thành nhưng cư xử trên thị trường như trẻ con” - Trích Thư gửi cổ đông năm 1992


10. “Chúng tôi không được trả tiền để hoạt động năng nổ, mà chỉ để hành động đúng đắn. Về việc chúng tôi sẽ đợi bao lâu, chúng tôi sẽ đợi vô thời hạn” - Trích Đại hội cổ đông thường niên Berkshire Hathaway năm 1998.

Vneconomy Theo CNBC

2 nguyên tắc đầu tư của Buffett và Soros

Hai nhà đầu tư nổi tiếng nhất thế giới Warren Buffett và George Soros có nhiều chiến lược đầu tư khác nhau, nhưng ở họ có chung 2 nguyên tắc, giúp đảm bảo lợi nhuận cho những khoản đầu tư.

 Tác giả chuyên viết sách về đầu tư tài chính Mark Tier, đồng thời là một nhà đầu tư có tiếng tại Hong Kong, đã rút ra nhận xét này. Ông cho rằng, những nguyên lý cơ bản này ai cũng có thể hiểu và áp dụng, nhưng không phải nhà đầu tư nào cũng luôn sáng suốt để thực hiện. Vì thế, số tỷ phú đầu tư mới đếm trên đầu ngón tay.

Nguyên tắc đầu tiên trong đầu tư là phải bảo toàn vốn, vì thế hãy tránh xa những cổ phiếu có nguy cơ rủi ro cao. Nhà đầu tư nên rót vốn vào những trường hợp rủi ro được đánh giá thấp hơn mức trung bình trên thị trường.

Giữ cho các khoản phí giao dịch và thuế ở mức thấp cũng là một nguyên tắc. Qua thời gian, đồng vốn ở những cổ phiếu tốt sẽ sinh lời, và lượng vốn càng được duy trì ổn định, lợi nhuận càng có thể tăng cao.  

Cả Warren Buffett và George Soros đều không thích liên tục đa dạng hóa danh mục đầu tư và rải tiền từ hết doanh nghiệp này đến công ty kia để phân tán rủi ro, mà chỉ tập trung vào những doanh nghiệp thực sự có tiềm năng. Cùng lúc, họ chỉ đầu tư vào những vị thế giao dịch mà họ thực sự hiểu biết và liên tục tìm kiếm các lựa chọn mới.  

Một khi đã tìm được các lựa chọn như vậy, thông thường là tài sản bị đánh giá thấp hơn giá trị thực, họ sẽ mua đến hết khả năng nhằm tối đa hóa lợi nhuận về sau. Họ cũng giữ kín thông tin về việc đang làm và rút kinh nghiệm từ những sai lầm trong quá khứ, thay vì lặp lại các sai lầm đó.  

Thứ hai, nói "không" với các khoản nợ. Những nhà đầu tư thành công thường là những người có ý định đầu tư lâu dài và chuyên tâm vào những cổ phiếu đã chọn. Họ dần có thói quen bỏ ra lượng tiền ít hơn vốn đang có để đầu tư và tránh xa việc vay nợ. Đầu tư một cách căn cơ sẽ tạo ra lợi nhuận trong dài hạn, trong khi vay nợ để đầu tư mang lại kết quả ngược lại.

Nói như vậy không có nghĩa những nhà đầu tư huyền thoại không bao giờ dùng chiến thuật đòn cân (leverage) nhằm tối đa hóa lợi nhuận. Nhưng đây chỉ là một phần nhỏ trong toàn bộ quá trình đầu tư của họ. Mặt khác, các nhà đầu tư này luôn tuân thủ các quy định tự đề ra rất nghiêm ngặt, như việc thoát khỏi thị trường ở một mức giá được đặt ra ngay từ khi mua cổ phiếu.  

Vnexpress theo Ameinfo

Lời khuyên của 10 nhà đầu tư vĩ đại

Những nhà đầu tư nổi tiếng và thành công luôn có những triết lý riêng của họ. Đối với tỷ phú George Soros, đầu tư tốt là một công việc tẻ ngắt, trong khi Benjamin Graham không tin vào các dự báo.

Trang Business Insider đã điểm lại những lời khuyên nổi tiếng của các nhà đầu tư đã gặt hái thành công lớn trong sự nghiệp:


 George Soros: Đầu tư tốt là một công việc chán ngắt

George Soros là một nhà đầu tư tỷ phú người Mỹ gốc Do thái, nổi tiếng vì vụ bán khống đồng Bảng Anh hồi thập niên 1990. Khi đó, Soros đã dẫn đầu các cuộc tấn công khiến đồng bảng Anh mất giá mạnh và bỏ túi 1 tỷ USD.


Nói về đầu tư, Soros cho rằng: “Nếu đầu tư là một hoạt động giải trí, nếu bạn tìm thấy niềm vui, thì có lẽ bạn sẽ không kiếm được tiền. Đầu tư tốt là một công việc tẻ ngắt”.

Jack Bogle: Thua lỗ là một thực tế của thị trường

Jack Bogle là nhà sáng lập và từng giữ vai trò Giám đốc điều hành (CEO) của quỹ tương hỗ The Vanguard Group. Ông có lần nói rằng: “Nếu không tưởng tượng ra nổi mức thua lỗ 20% trên thị trường chứng khoán thì bạn đừng nên đầu tư cổ phiếu làm gì”.

Bob Farrell: Không nên chạy theo đám đông

Bob Farrell là người đi đầu về phân tích kỹ thuật ở Phố Wall hồi cuối những năm 1950. Ông là một “cựu binh” lâu năm của ngân hàng Merrill Lynch và chứng kiến nhiều phen thăng trầm của thị trường chứng khoán Mỹ qua mấy thập kỷ.

Theo Farrell, “đám đông mua phần lớn cổ phiếu ở mức giá đỉnh và phần ít ở mức giá đáy” và “tới khi tất cả các chuyên gia và dự báo nhất trí với nhau, thì một điều gì đó khác sẽ xảy đến”.

Benjamin Graham: Hãy dè chừng với các dự báo

Benjamin Graham (1894-1976) là một chuyên gia kinh tế và nhà đầu tư. Ông được coi là người đi đầu trong trường phái đầu tư giá trị (value investment) và có ảnh hưởng nhiều tới nhà đầu tư huyền thoại Warren Buffett.

 “Thật lố bịch khi cho rằng công chúng có thể kiếm được tiền nhờ các dự báo thị trường”, Graham từng nói.

Philip Fisher: Hãy hiểu giá trị khoản đầu tư của bạn

Philip Fisher (1907-2004)  là một trong những nhà đầu tư có ảnh hưởng lớn nhất mọi thời đại. Triết lý đầu tư của ông đã được ghi lại trong cuốn sách đầu tư kinh điển "Cổ phiếu thường và lợi nhuận phi thường" xuất bản năm 1958.

Fisher cho rằng:“Thị trường chứng khoán đầy rẫy những người biết giá của mọi thứ, nhưng chẳng biết giá trị của thứ gì”.

Warren Buffett: Nên tham lam khi kẻ khác sợ hãi

Nhà đầu tư huyền thoại Warren Buffet, Chủ tịch tập đoàn Berkshire Hathaway, người giàu thứ tư thế giới theo xếp hạng của Bloomberg, từng nói: “Các nhà đầu tư nên nhớ rằng, sự hưng phấn và các khoản chi phí là kẻ thù của họ. Nếu họ cứ một mực đòi xác định thời điểm để tham gia vào thị trường chứng khoán, thì họ nên sợ hãi khi kẻ khác tham lam, và chỉ tham lam khi kẻ khác sợ hãi”.

Thomas Rowe Price Jr.: Cần phải hiểu lãnh đạo công ty

Thomas Rowe Price Jr. (1898-1983) là nhà sáng lập công ty đầu  tư T. Rowe Price, đồng thời được coi là cha đẻ của trường phái đầu tư tăng trưởng (growth investing).

Ông cho rằng: “Mọi doanh nghiệp đều do con người tạo nên. Đó là thành quả của các cá nhân, phản ánh tính cách, triết lý kinh doanh của những người sáng lập nên công ty cũng như những người chèo lái công ty vượt qua các khó khăn trong quá trình tồn tại. Nếu bạn muốn hiểu bất kỳ một công ty nào, điều quan trọng là bạn cần phải hiểu về nền tảng của những con người đã lập nên công ty đó và lãnh đạo nó trong quá khứ, cũng như hy vọng và tham vọng của những người đang vạch ra tương lai cho nó”.

Peter Lynch: Hãy học tập

Peter Lynch là nhà quản lý quỹ xuất chúng của Mỹ,  giữ vai trò Giám đốc quỹ Megallan Fund trong thời gian từ năm 1977-1990. Ông đã đưa tài sản của quỹ này tăng từ 18 triệu USD lên 14 tỷ USD trong khoảng thời gian này, với mức lợi nhuận trung bình mỗi năm là 29,2%.

“Đầu tư mà không nghiên cứu thì cũng giống như chơi bài mà không nhìn vào quân bài”, Lynch từng nói.

John Neff: Hãy làm việc gì đó thông minh, đừng làm việc đã phổ biến

John Neff là một trong những nhà đầu tư quỹ tương hỗ nổi tiếng nhất trong vòng 40 năm qua. Ông từng là người đứng đầu quỹ Windsor Fund thuộc công ty quản lý tài sản Vanguard từ năm 1964-1995. Trong khoảng thời gian đó, quỹ Windsor mang lại mức lợi nhuận bình quân 13,7% mỗi năm.

“Những việc không phổ biến không dễ làm nhưng lại là những việc giúp bạn kiếm được tiền. Hãy mua những cổ phiếu mà người khác cho là tồi, rồi chờ đến khi giá trị thực sự của chúng được công nhận”, Neff nói.

Ray Dalio: Cần phải hiểu hệ thống

Ray Dalio được xem là một trong những nhà quản lý quỹ đầu cơ giỏi nhất thế giới hiện nay. Ông là nhà sáng lập Bridgewater Associates, công ty quản lý quỹ đầu cơ hàng đầu thế giới với số tài sản được quản lý khoảng 120 tỷ USD.

“Một nền kinh tế chỉ là tổng thể của những giao dịch tạo nên nó. Mỗi giao dịch là một điều đơn giản. Bởi vì có rất nhiều giao dịch nên nền kinh tế trông phức tạp hơn thực tế. Nếu thay vì nhìn vào nền kinh tế từ trên đỉnh xuống, chúng ta nhìn nó từ mỗi giao dịch đi lên. Như thế sẽ dễ hiểu hơn”, ông Dalio đưa ra lời khuyên.

Vnexpress - Theo Business Insider

5 chiến lược cổ phiếu của Warren Buffett

Hãy nghĩ rằng mình chỉ được giải ngân đúng 20 lần trong đời, bạn sẽ biết trân trọng từng cơ hội.

1. Mua cổ phiếu tức là mua doanh nghiệp

Theo Hidden Values Alert, đa số các nhà đầu tư quyết định mua cổ phiếu thường chưa tìm hiểu kỹ và cụ thể về doanh nghiệp phát hành. Nhiều chuyên gia, thậm chí cả người quản lý tiền chuyên nghiệp hay biên tập viên tài chính cũng mắc lỗi tương tự. Họ hay tập trung vào xu thế chung, các bản cáo bạch, khối lượng giao dịch, biến động giá thị trường…

Warren Buffett chia sẻ, khi đầu tư bạn nên hành động như thể mình được phát một tấm thẻ đục lỗ mà phạm vi chỉ giới hạn 20 ô, tương ứng 20 lần đầu tư. Khi biết mình chỉ có 20 lần cho cả cuộc đời, bạn chắc chắn sẽ phải tìm hiểu kĩ từng góc cạnh nơi mình sắp giải ngân.

2. Chúng ta trả giá nhưng sẽ nhận về giá trị

Giá thị trường một doanh nghiệp bao gồm thị giá tất cả cổ phần cộng lại. Tuy nhiên, các chứng khoán lại thường vượt lên hoặc xuống thấp hơn nhiều so với giá trị nội tại của nó. Bạn có thể làm giàu bằng cách tìm mua công ty chất lượng tốt bị giao dịch dưới giá trị thật.

Điều này được xem là hiển nhiên, thế nhưng các nhà đầu tư khác thường mải mê theo đuổi những thứ như mô hình, đồ thị, kênh xu hướng, mức trung bình di chuyển, sự dao động.. Mặt khác, họ cũng luôn tìm cách dự đoán một số kết quả kinh doanh bất hợp lý, những giao dịch theo cảm tính và chứng khoán bị bóp méo giá cả. Đây sẽ là cơ hội cho các nhà đầu tư như Warren Buffett.

Thời kỳ khủng hoảng, người chơi thường vội bán tháo cổ phiếu dưới mệnh giá do cảm thấy nỗi sợ thua lỗ bủa vây. Nhưng khi hưng thịnh, họ sẵn sàng mua chứng khoán với giá cắt cổ vì tất cả “tay chơi” khác đều làm vậy. Warren Buffett thường đánh giá sự hấp dẫn tương đối trong mỗi khoản đầu tư để dễ dàng tránh những sai lầm này.

3. Tìm kiếm những mẩu đầu lọc thuốc lá

Theo Buffett, việc mua một doanh nghiệp bình thường ở mức giá thấp và dựa vào may mắn để nâng thị giá, đánh dấu sự trở lại thương trường của nhà đầu tư được gọi là phương pháp “đầu lọc thuốc lá”. Ông cho rằng, một mảnh xì gà sót lại trên vỉa hè với làn khói mỏng bốc lên có thể không cần được hút nhiều lần, nhưng “sự mua có mặc cả” sẽ tạo ra lợi nhuận dồn dập như làn khói thuốc.

Hạn chế chủ yếu của phương pháp này nằm ở chỗ, sau khi chứng khoán đảo chiều đi lên, bạn cần chủ động tìm mọi cách tiếp tục nâng cao dòng lãi. Đây cũng là chiến lược mà Warren từng áp dụng khi đầu tư vào Coca-cola, Washington Post và Wells Fargo.

4. Không để thị trường ảnh hưởng tới quyết định

Các nhà đầu tư thường được nhìn nhận như những tài xế lèo lái giá cả thị trường để kiếm lợi nhuận. Tuy nhiên, chúng ta cần lưu ý thị trường chứng khoán thỉnh thoảng biến động dữ dội trong một khoảng thời gian rất ngắn mà không có bất cứ công ty hay cá nhân nào tìm ra câu trả lời chính xác.

Dù vậy, trong dài hạn, giá cổ phiếu sẽ phản ánh các khoản thu nhập và tăng trưởng của công ty, điều này đẩy thị giá lên cao và tăng giá trị ròng của bạn. Do đó, các “tay chơi” cổ phiếu cần kiên định trước các “con sóng” bất thường của thị trường.

5. Chú trọng tới đội ngũ quản lý

Hãy luôn nhớ rằng, khi bạn mua cổ phiếu công ty tức là bạn đã trở thành một phần thuộc về doanh nghiệp đó. Nếu đội ngũ quản lý đưa ra những quyết định kém và sai lầm, gây tổn thất tới vốn hóa toàn bộ doanh nghiệp thì bạn nên xem xét lại, tốt nhất không gửi gắm niềm tin cho những đơn vị này và kiên quyết chuyển vốn sang nơi khác uy tín hơn.

Chân dung nữ trợ thủ số 1 của Warren Buffett

Warren Buffett năm nay 82 tuổi, còn Tracy Britt mới 28, nhưng cô có một vị trí mà không ai có được...

Hiện nay, Britt được xem là một trong những người phụ nữ có ảnh hưởng lớn nhất tại Berkshire - tập đoàn có tới 3 “bóng hồng” trong hội đồng quản trị gồm 13 thành viên, và có 5 giám đốc điều hành là phái yếu trong tổng số 81 công ty con - Ảnh: WSJ.

Vào năm 2009, khi đến Omaha, Nebraska để gặp Warren Buffett, Tracy Britt mang theo tấm bằng MBA của Đại học Harvard, một hồ sơ xin việc “tỏa sáng”, cùng rất nhiều tham vọng. Cô còn đem tới cho nhà đầu tư huyền thoại một món quà để nhấn mạnh rằng họ có chung gốc gác ở vùng Midwest.

Món quà đó là một ít ngô và cà chua.

Theo tờ Wall Street Journal, hạt giống mà Britt gieo ngày đó đã nhanh chóng mang đến cho cô quả ngọt. Cô được Buffett nhận làm trợ lý tài chính cho ông tại tập đoàn Berskhire Hathaway. 4 năm sau, Britt nổi lên thành một trong những trợ thủ thân tín hàng đầu của Buffett. Thậm chí, hiện cô đang đảm nhiệm vai trò chủ tịch của 4 công ty con thuộc tập đoàn có giá trị vốn hóa 284 tỷ USD của “nhà tiên tri xứ Omaha”.

Năm nay, Britt mới 28 tuổi và trẻ hơn sếp của cô, tức tỷ phú Buffett, trên 5 thập kỷ. Nhưng tại Berskhire, cô có được một vị trí mà không ai khác có được. Phòng làm việc của cô nằm ngay cạnh phòng làm việc của Buffett trong trụ sở của Berkshire. Hàng ngày, cô giúp nhà đầu tư khả kính hàng đầu thế giới các công việc nghiên cứu tài chính, cùng ông đi tới các cuộc họp, và đôi khi lái xe đưa ông đi vòng quanh thị trấn. Ngày qua ngày, Buffett dần giao thêm cho cô những trọng trách mới.

Bốn công ty mà Britt hiện đảm nhiệm vị trí chủ tịch, trong đó có công ty vật liệu xây dựng Johns Manville và công ty sản xuất sơn Benjamin Moore, có tổng doanh thu hơn 4 tỷ USD mỗi năm. Theo nguồn tin thân cận, tháng 3 vừa qua, chỉ vài tuần sau khi Berkshire và quỹ đầu tư 3G Capital của Brazil tuyên bố sẽ cùng nhau thâu tóm tập đoàn thực phẩm H.J. Heinz với giá 23 tỷ USD, Buffett đã cử Britt tới Brazil để làm việc.

Thâu tóm Heinz là vụ mua lại lớn nhất của Berkshire từ năm 2010 và theo nguồn thân cận, Buffett muốn người phụ tá trẻ tuổi của ông biết rõ hơn về hoạt động của 3G, cũng như việc quỹ đầu tư của Brazil này đã từng xoay chuyển tình thế ngoạn mục ra sao ở công ty đồ ăn nhanh Burger King Worldwide.

Giới quan sát nhận định, năm nay, Buffett đã 82 tuổi, và Britt chính là một trong những nhà điều hành ở Berskhire mà ông muốn đào tạo để trở trở thành thế hệ lãnh đạo tập đoàn khi ông về hưu. Britt không phải là gương mặt đầu tiên được Buffett “chọn mặt gửi vàng” một cách tương đối ngẫu hứng: các nhà quản lý đầu tư của Buffett là Todd Combs và Ted Weschler đều là những nhà quản lý quỹ đầu cơ ít tên tuổi trước khi được ông chọn để điều hành những khoản vốn khổng lồ trong Berskhire.

Hiện nay, Britt được xem là một trong những người phụ nữ có ảnh hưởng lớn nhất tại Berkshire - tập đoàn có tới 3 “bóng hồng” trong hội đồng quản trị gồm 13 thành viên, và có 5 giám đốc điều hành là phái yếu trong tổng số 81 công ty con.

Trong một bài phát biểu trước sinh viên đại học ở Omaha cách đây ít lâu, Buffett nói rằng, Britt “giải quyết tất cả mọi loại vấn đề có thể xảy ra”.

Những người thân thiết với Berkshire kể rằng, Britt ngày càng có vai trò như một cầu nối giữa Buffett và các CEO lãnh đạo các công ty khác nhau trong Bershire. Buffett hầu như đứng ngoài việc điều hành cụ thể nhiều công ty con của tập đoàn, nhưng một số CEO muốn tương tác với nhau nhiều hơn để học hỏi về cách quản lý và tăng cường hợp tác. Chính Britt đã đứng ra tổ chức những cuộc gặp giữa các CEO như vậy. Cô cũng là người đã mở hội nghị bàn tròn đầu tiên giữa các CEO trong Berkshire bên lề hội nghị cổ đông thường niên của tập đoàn vào tháng 5 năm nay.

“Cô ấy có được rất nhiều thông tin quý giá về những gì đang diễn ra trong các công ty của Berkshire. Cô ấy biết chính xác những gì đang diễn ra và Warren Buffett đang nghĩ gì”, CEO Sam Taylor của công ty bán lẻ trực tuyến Oriental Trading được Berkshire mua lại hồi tháng 11 năm ngoái nhận định. Ông Taylor, 52 tuổi, cho rằng, Britt “giỏi trước tuổi”.

Nhiều người khác nói rằng, Britt luôn nổi trội hơn bạn bè cùng trang lứa.

Bà Janet Hanson, nhà sáng lập của 85 Broad, một cộng đồng mạng toàn cầu dành cho các nữ doanh nhân, đã từng gặp Britt khi cô còn chưa tốt nghiệp và vào thực tập trong công ty đầu tư của bà. “Có một dạng hệ thống dẫn đường bên trong con người Britt, thúc đẩy cô ấy tiến lên phía trước. Cô ấy tràn đầy năng lượng, và là người biết cách để đạt được điều mà cô ấy muốn”, bà Hanson nhận xét.

Mùa hè năm đó, bà Hanson đề nghị các sinh viên thực tập lựa chọn một số cổ phiếu thuộc lĩnh vực hàng tiêu dùng mà họ cho sẽ là những khoản đầu tư tốt. Một số bạn đã chọn những cổ phiếu đang có mức giá tăng mạnh khi đó như cổ phiếu của nhà sản xuất điện thoại BlackBerry - hãng Research in Motions (RIM). Tuy nhiên, Britt đã chọn những công ty như Unilever, dạng doanh nghiệp “ăn chắc mặc bền” mà Buffett thường thích mua lại.

Britt sinh ra trong một gia đình làm nghề nông. Cha mẹ cô là chủ của một nông trại có tên Britt’s Garden Acres ở bang Kansas, sản xuất hơn 40 loại rau củ quả khác nhau từ củ cải cho tới rau đại hoàng.

Britt gặp Buffett lần đầu tiên vào năm 2006 khi cô tổ chức một chuyến đi tới Omaha cùng với các bạn học ở Harvard để tìm hiểu về Berkshire. Khi đó, cô đã đồng sáng lập một tổ chức có tên là Smart Woman Securites nhằm giúp phụ nữ học hỏi cách thức đầu tư.

Một số nhà phân tích dự báo rằng, Britt sẽ trở thành một nhà điều hành hàng đầu ở Berkshire trong vòng 1 thập kỷ tới, có thể thực hiện những chức năng quản trị như giải quyết vấn đề tại các bộ phận kinh doanh gặp khó hay đàm phán các thương vụ, tương tự như những gì mà David Sokol đã làm trước kia.

Sokol là một cựu quản lý ở Berkshire, từng được xem là người sẽ kế nhiệm Buffett. Năm 2011, Sokol bất ngờ nghỉ hưu sau khi tiết lộ rằng cá nhân ông đã mua cổ phiếu trong công ty hóa chất Lubrizol không lâu trước khi khuyến nghị Buffett mua cổ phiếu này. Các nhà chức trách đã điều tra vụ việc này, nhưng mới đây đã quyết định sẽ không áp dụng chế tài nào đối với Sokol.

“Cô ấy đang nắm lấy vai trò của Sokol để lại”, ông Robert Miles, người đã từng viết 3 cuốn sách về Berkshire, nói.

Nhưng đối với Britt, tất cả những điều này có lẽ không khiến cô ngạc nhiên nhiều.

Trên Lean In, một cộng đồng mạng dành cho nữ giới do Giám đốc hoạt động (COO) Sheryl Sandberg của Facebook sáng lập, Britt đã chia sẻ một câu mà cô đã viết từ khi mới vào học trường kinh doanh Harvard, về điều mà cô tưởng tượng sẽ đạt được 10 năm sau khi ra trường.

Cô viết: “Mục tiêu của tôi là làm việc với một nhà đầu tư vĩ đại, và quan trọng hơn, đó là một người thầy tuyệt vời”.

                                                                                                                    Theo Vneconomy

10 lời khuyên tài chính vô giá từ Warren Buffett

Warren Buffet, nhà đầu tư huyền thoại của thế kỷ 20, đưa ra 10 lời khuyên tài chính hữu ích dành cho những ai mong muốn tiết kiệm hoặc đầu tư một cách hiệu quả hơn.

1. Tiêu tiền một cách khôn ngoan

Khi nói đến tiền bạc, bạn luôn cần phải chi tiêu khôn ngoan. Mọi người đều có thói quen tốn tiền vào chỗ này, chỗ kia và tìm cớ cho sự lãng phí đó. Bạn mua những thứ không thực sự cần thiết, lấy lý do kỷ niệm sinh nhật bản thân hoặc tự thưởng cho mình sau khi đạt thành tích nào đó. Nếu tiếp tục mua những thứ không cần thiết, tài chính của bạn sẽ tự gặp khó khăn, có thể phải bán chính món đồ mà bạn vừa bỏ tiền ra mua.

  
2. Tiết kiệm cho những sự kiện bất ngờ

Bạn nên dành riêng cho mình một khoản tiền tiết kiệm phòng trường hợp bất ngờ xảy ra. Hầu hết mọi người không tiết kiệm được nhiều tiền như họ tưởng. Do đó, họ dễ dàng bị những tình huống bất ngờ trong tương lai hạ gục. Để chuẩn bị cho quỹ khẩn cấp, ngay sau khi nhận tiền lương hàng tháng, bạn hãy ưu tiên trích riêng một khoản nhỏ tùy theo khả năng chuyển vào tài khoản riêng biệt.

 3. Suy nghĩ lâu dài

Warren Buffett đã tuyên bố điều này trong nhiều cuộc phỏng vấn khác nhau: "Tiền không phát triển chỉ trong một đêm". Mọi người thường đánh giá quá cao hoặc quá thấp về một giao dịch, khoản đầu tư hay tiết kiệm nào đó. Họ thường bỏ qua hoặc cảnh giác không cần thiết với những khả năng có thể xảy ra trong dài hạn và chỉ quan tâm đến lợi ích trước mắt. Trên thực tế, mục tiêu dài hạn rất quan trọng. Hãy suy nghĩ cho tương lai lâu dài của mình nếu bạn không muốn gặp rắc rối trong 10 năm, thậm chí là 30 năm sau.
 

 4. Hạn chế những khoản vay mượn

Có những lúc cần thiết phải vay mượn nhưng bạn sẽ có một khoảng thời gian khó khăn hơn để tiết kiệm và độc lập về tài chính. Quá phụ thuộc vào thẻ tín dụng hoặc nợ làm tổn hại đến tài chính của bạn. Nếu bạn có nợ, hãy cố gắng thanh toán nó nhanh nhất có thể và tự tìm cho mình một hướng đi không vay mượn.

5. Không bao giờ đầu tư vào những gì không hiểu

Buffett còn khuyến cáo bạn không bao giờ nên đầu tư tiền bạc vào một doanh nghiệp hay ý tưởng mà chưa hiểu rõ. Điều này chỉ mang rắc rối tới bạn. Trong khi đó, sự hiểu biết đầy đủ có thể giúp bạn xác định rõ những rủi ro, hiệu quả tài chính trong tương lai mà phương án đó mang lại.

 6. Nắm vững các vấn đề cơ bản

Bạn nên nắm rõ những điều cơ bản của đầu tư, kế toán để có hiểu biết về nơi chuẩn bị dấn thân vào. Hiểu biết cơ bản về tài chính sẽ giúp bạn tăng cường chắc chắn cho các quyết định đầu tư của bạn.

 7. Chọn mua cổ phiếu không chỉ dựa trên yếu tố giá

Nếu bạn đang muốn đầu tư một khoản vào thị trường chứng khoán, điều quan trọng nhất là phải biết loại chứng khoán muốn mua. Buffett đã nhiều lần nói rằng: "Mua chứng khoán của một công ty tuyệt vời với giá hợp lý tốt hơn nhiều so với mua của công ty hợp lý với mức giá tuyệt vời". Nó có nghĩa là bạn nên mua một cái gì đó đáng giá trị của đồng tiền thay vì lựa chọn rẻ nhất.

8. Giá bán và giá trị là khác nhau

Có những thứ rất rẻ và chất lượng rất kém. Nhưng cũng có những thứ giá tiền bình thường lại mang giá trị sử dụng lớn. Giá bán chỉ là số tiền bạn phải trả cho món hàng trong khi giá trị thực sự nằm ở bên trong sản phẩm đó. Bỏ thêm chút tiền cho những sản phẩm bền lâu hơn hoàn toàn xứng đáng. Do đó, trước khi bạn mua bất kỳ thứ gì, hãy cân nhắc kỹ giữa giá bán và giá trị của nó.

9. Giữ một lối sống tiết kiệm, đơn giản

Buffett cũng đề nghị nên thực hiện lối sống đơn giản nếu bạn đang cố gắng để tiết kiệm tiền. Chi tiêu dựa trên một ngân quỹ được lên kế hoạch từ trước sẽ giúp bạn hạn chế lãng phí. Rất nhiều người muốn sống xa hoa, vượt quá khả năng tài chính của họ. Để bảo vệ chính mình, đừng tiêu quá khả năng tài chính bạn đang có.
 

10. Tránh ham muốn mua sắm

Trong thời đại hiện nay, nhiều người có xu hướng mua một vài món đồ nào đó chỉ vì họ thích, cảm thấy cần phải mua nó hoặc chỉ đơn giản là đang có khuyến mại, giảm giá. Ham muốn này có thể dẫn đến chồng chất nợ trong thẻ tín dụng, lãng phí cả tiền tiết kiệm của bạn. Do đó, trước khi đi ra ngoài mua sắm, bạn nên tự tạo một danh sách những món đồ cần mua, sau đó loại bỏ yếu tố ham muốn ra. Đó là một cách tốt để đánh giá lại thói quen mua hàng của bạn.

                                                                                                                                     Theo Vnexpress

Warren Buffett tiết lộ công thức đầu tư

Warren Buffet, người giàu thứ 3 thế giới do tạp chí Forbes bình chọn, được mệnh danh “Nhà hiền triết của Omaha” bởi sự nhạy bén trong đầu tư của mình.

Công thức đầu tư của Warren Buffett chỉ nằm trong vỏn vẹn 4 từ “mua hàng, bán nhãn”, trang Business Insider mới đây cho biết.

Theo Business Insider, trong bức thư thường niên gửi tới các cổ đông hôm 25/2 vừa qua, nhà đầu tư huyền thoại Warren Buffett đã tiết lộ công thức đầu tư của ông. Công thức này ngắn gọn và dễ nhớ đối với bất kỳ ai.

Công thức này là “mua hàng, bán nhãn”. Trong đó, “mua hàng” là mua các loại hàng hóa như cổ phiếu, trái phiếu; còn “bán nhãn” là bán các thương hiệu. Đây là cụm từ được trích trong một câu văn từ bức thư trên của tỷ phú Buffett.

“Mua hàng hóa, bán thương hiệu từ lâu đã là một công thức để giành được thành công trong kinh doanh. Nó đã mang lại lợi nhuận to lớn và bền vững cho Coca Cola kể từ năm 1886 và Wrigley kể từ năm 1891″, bức thư có đoạn viết.

Blog kinh tế Bussiness Insider bình luận, công thức này thật là đơn giản, mua hàng hóa giá rẻ, tạo dựng thương hiệu cho nó, rồi bán đống cổ phiếu đó đi là thu được số tiền gấp trăm, gấp ngàn lần so với tiền vốn bỏ ra ban đầu.

Ngoài công thức đơn giản trên, VnEconomy mời bạn đọc tham khảo thêm một số phát ngôn nổi tiếng khác của tỷ phú Warren Buffett:

– Chúng ta nên sợ hãi khi người khác tham lam và tham lam khi người khác sợ hãi.
– Thương hiệu của bạn cần phải mang tới một điều gì đó đặc biệt, nếu không nó sẽ không hoạt động.
– Cần 20 năm để xây dựng danh tiếng nhưng chỉ cần 5 phút để phá hủy nó. Nếu bạn nghĩ về điều đó, bạn sẽ làm mọi việc một cách khác biệt.
– Nếu một doanh nghiệp hoạt động tốt thì cổ phiếu sẽ tăng.
– Hai quy tắc: Một là không bao giờ để mất tiền. Hai là không bao giờ quên quy tắc 1.
– Mua một công ty tuyệt vời ở mức giá bình thường sẽ tốt hơn là mua một công ty bình thường ở mức giá tuyệt vời.
– Tôi không thích nhảy qua bức rào cao 2 mét. Tôi chỉ tìm bức rào 30 cm để có thể bước qua.
– Không bao giờ đầu tư vào một công ty mà bạn không hiểu.
– Tất cả những gì chúng ta muốn là đầu tư vào những công ty chúng ta hiểu biết, do những người chúng ta yêu quý điều hành và có mức giá hấp dẫn.

                                                                                                                                       Vneconomy 

>> Xem thêm các bài khác liên quan Warren Buffett 

5 thất bại nhớ đời của Warren Buffett

 Tỷ phú Warren Buffett được mệnh danh là “nhà tiên tri của Omaha”, đồng thời trở thành tỷ phú hàng đầu thế giới, nhờ nhận ra được những khoản đầu tư hời mà người khác bỏ qua. Suốt nhiều năm qua, việc Buffett chọn cổ phiếu nào, thì đó được xem như một “sự phê chuẩn” đáng tin cậy.

Tuy nhiên, trên thực tế, đã có vài lần nhà đầu tư huyền thoại này mắc sai lầm. Trong lá thư thường niên gửi cổ đông tập đoàn Berkshire Hathaway được công bố vào ngày 25/2 vừa rồi, Buffett đã thẳng thắn thừa nhận một số sai lầm mà ông đã mắc phải trong hoạt động đầu tư những năm qua, chẳng hạn sai lầm trong dự đoán về thị trường nhà đất. 

Theo tin từ AP, hai mảng kinh doanh và đầu tư kém nhất của Berkshire Hathaway – tập đoàn do Buffett sáng lập và đang giữ chức Giám đốc điều hành (CEO) kiêm Chủ tịch Hội đồng quản trị – là địa ốc và bảo hiểm. Các công ty có liên quan tới nhà đất trong tập đoàn này như Acme Brick, Clayton Homes và Shaw Carpet chỉ đạt tổng lợi nhuận trước thuế 513 triệu USD trong năm 2011, giảm mạnh từ mức 1,8 tỷ USD trong năm 2006. Các công ty bảo hiểm của Berkshire thua lỗ tới 1,7 tỷ USD trong năm 2011, một phần do ảnh hưởng từ thảm họa động đất và sóng thần ở Nhật Bản.

Bù lại, các công ty khác của tập đoàn này như đường sắt Burlington Northern Santa Fe, năng lượng MidAmerican Energy, công nghiệp Marmon Group, hóa chất Lubrizol, công cụ kim loại Iscar… đều đạt mức lợi nhuận kỷ lục.

Nhờ đó, cả tập đoàn của Buffett đạt lợi nhuận ròng 10,3 tỷ USD trong năm 2011. Mặc dù vậy, mức lợi nhuận này đã giảm trên 20% so với mức 13 tỷ USD trong năm 2010.

Với khối tài sản 44 tỷ USD mà Buffett đang sở hữu, thì những sai lầm mà ông đã mắc phải cũng chẳng đáng kể gì. Tuy nhiên, những thất bại được Buffett thừa nhận cho thấy, đã là con người, thì ai cũng có lúc mắc sai lầm.

1. Buffett dự báo không chuẩn về thị trường nhà đất

Trong lá thư gửi cổ đông vào năm ngoái, Buffett cho rằng, thị trường nhà đất Mỹ sẽ bắt đầu phục hồi trong năm 2011 này và sẽ giúp thúc đẩy tăng trưởng kinh tế. Trong lá thư năm nay, ông thẳng thắn thừa nhận đã mắc phải “sai lầm chết người” trong dự báo này, nhưng vẫn cho rằng, về cơ bản, nước Mỹ vẫn sẽ cần thêm nhiều nhà ở trong tương lai.

“Ở những thời điểm kinh tế bấp bênh, người ta có thể trì hoãn việc kết hôn, nhưng rốt cục, họ vẫn phải lấy vợ lấy chồng theo tiếng gọi của tự nhiên. Trong giai đoạn suy thoái kinh tế, việc chọn sống chung với cha mẹ có thể là phản ứng ban đầu của nhiều cặp vợ chồng, nhưng lựa chọn như vậy sẽ nhanh chóng trở nên kém hấp dẫn”, Buffett lý giải về sự gia tăng của nhu cầu nhà ở sắp tới.

2. “Cú tự đánh hỏng” trong lĩnh vực năng lượng

Buffett đã chi khoảng 2 tỷ USD để mua trái phiếu của hãng cung cấp khí đốt Energy Future Holdings ở Texas. Tuy nhiên, trị giá của số trái phiếu này đến nay chỉ còn 878 triệu USD. Thậm chí, trong thư gửi cổ đông, Buffett còn thừa nhận phần giá trị còn lại này cũng có thể bị đánh tụt về 0.

Theo Buffett, ông đã đánh giá sai lầm về triển vọng của Energy Future Holding. Ông cũng cho rằng, giá khí đốt tự nhiên còn có thể bị ghìm ở mức thấp trong thời gian tới. “Hóa ra, tôi đã tính đếm sai lầm về khả năng thắng thua khi mua số trái phiếu này. Theo ngôn ngữ của bộ môn tennis, thì ông Chủ tịch của các bạn đã phạm phải lỗi tự đánh hỏng (unforced error) lớn”, Buffett viết.

3. Không phải quyết định thâu tóm nào cũng mang lại kết quả như mong muốn

Một số công ty mà Berkshire Hathaway mua lại không đóng góp nhiều cho kết quả kinh doanh chung của tập đoàn. Buffett không chỉ rõ đó là những công ty nào, nhưng ông thừa nhận, một số công ty được thâu tóm có kết quả kinh doanh tồi.

Nhà đầu tư huyền thoại lý giải, ông đã đánh giá sai về triển vọng của các công ty này trước khi mua lại, một phần vì đôi khi ông không nghe theo sự cố vấn của Phó chủ tịch Charlie Munger. “Khi thực hiện một vụ thâu tóm, tôi thường cố gắng dự đoán về triển vọng của công ty mục tiêu trong 10-20 năm tới, nhưng đôi khi tầm nhìn của tôi có vấn đề. Charlie có thể nhìn rõ hơn và ông ấy đã nhiều lần phản đối kế hoạch mua lại sai lầm của tôi”, tỷ phú giàu thứ ba thế giới tâm sự.

4. Trượt chân với cổ phiếu dầu lửa

Năm 2008, Buffett tăng gấp 4 lần cổ phần nắm giữ trong hãng dầu lửa ConocoPhillips đúng vào lúc giá dầu khí gần chạm đỉnh. Vụ đầu tư nay đã khiến Berkshire Hathaway thiệt hại vài tỷ USD. Buffett cho biết, ông đã không lường trước được sự sụt giảm chóng mặt của giá năng lượng trong thời gian còn lại của năm 2008.
“Trong năm 2008, tôi đã làm một số việc ngớ ngẩn trong đầu tư. Ít nhất, tôi đã mắc một sai lầm lớn và một số sai lầm nhỏ khác”, Buffett viết.

5. “Thảm họa” mang tên công ty dệt may

Buffett cho rằng, việc ông mua lại Berkshire Hathaway – khi còn là một nhà máy dệt làm ăn bết bát ở New Englands vào thập niên 1960 – có lẽ là quyết định đầu tư tệ hại nhất từ trước tới nay của ông. Buffett đã duy trì hoạt động của nhà máy này suốt 20 năm trước khi đóng cửa. Ông đã không nhận thức được ngay rằng, ngành dệt may thời đó sẽ liên tiếp ở trong cảnh thua lỗ.

“Việc ngớ ngẩn nhất mà tôi có thể đã làm là theo đuổi ‘những cơ hội’ để cải thiện và mở rộng bộ phận dệt may trong suốt nhiều năm. Thế rồi, tôi lại mua thêm một công ty dệt may nữa. Nhưng với sự mách bảo của trực giác, tôi đã nhảy vào lĩnh vực bảo hiểm rồi tới các ngành khác nữa”, Buffett tiết lộ hồi năm 2011.

                                                                                                                         VNeconomy

Warren Buffett khởi nghiệp từ 10.000 USD

Ít ai biết rằng người giàu thứ hai nước Mỹ với 44 tỷ đôla Mỹ từng khởi nghiệp với con số chỉ gần 10.000 USD. 

Khi Buffett rời trường đại học, trong tay ông chỉ có đúng 9.800 USD. Như nhiều sinh viên khác, tốt nghiệp xong ông xin vào làm nhân viên môi giới chứng khoán tại quê hương ở vùng Omaha, Mỹ. 

Tuy nhiên, điểm khác biệt của Warren Buffett là ngay khi còn là nhân viên môi giới, ông định kỳ gửi các ý tưởng kinh doanh đến Ben Graham, một nhà đầu tư nổi tiếng thời kỳ đó. Ông là một trong những nhà đầu tư Warren Buffett thần tượng nhất.

Sau khi đều đặn nhận thư từ Warren Buffett, cuối cùng chính Ben Graham đã gọi ông đến và giao cho một công việc. Đáp lại lời mời này, Buffett và vợ khăn gói chuyển nhà lên New York để làm việc tại văn phòng của Graham ở đây.

Một năm sau, cơ hội hiếm có trong đời đến với Buffett, khi Graham tuyên bố sắp nghỉ hưu và muốn ông là người kế nhiệm, điều hành toàn bộ tập đoàn. Lúc đó, Warren Buffett mới 25 tuổi, còn Graham nắm trong tay hãng đầu tư Newman Corp. Quản lý một quỹ nhỏ chỉ 6 đến 7 triệu USD nhưng đây là một quỹ đầu tư nổi tiếng. Tuy nhiên, trước sự sửng sốt của tất cả mọi người, ông đã từ chối.

Lúc này trong suy nghĩ của Warren Buffett, chỉ đơn giản ông đang muốn quay về quê hương ở vùng Omaha. Buffett nhẩm tính với số tiền 127.000 USD vừa tiết kiệm được, ông sẽ để ra 12.000 USD mỗi năm để có một cuộc sống ổn định ở Omaha. Số tiền còn lại ông sẽ đem đầu tư tiếp. Ngoài ra, đây cũng là lúc ông đang có ý định xin nghỉ việc tại quỹ đầu tư của Graham để học thêm một vài khóa học, dành thời gian đọc một số quyển sách yêu thích.

Thế là cả gia đình Buffett lại khăn gói về quê. Vợ con ông về trước, một mình Warren Buffett lái xe về sau. Trên đường đi, ông ghé vào hàng loạt công ty mà đang có ý định đầu tư để tìm hiểu. Ông nói chuyện với từng người, nhìn tận mắt từng tòa trụ sở của các công ty đó. Thậm chí có nơi ông còn xin gặp cả chủ tịch để gặp gỡ và nói chuyện dù không được hẹn trước và cũng không ai biết Warren Buffett là ai.
\
Khi về đến Omaha, Warren Buffett thuê một ngôi nhà với giá 175 USD một tháng, lúc đó là năm 1955. Ông giải thích với vợ: “Vợ chồng mình thừa sức mua một ngôi nhà, nhưng như thế chẳng khác nào người đánh cá bán đi bộ lưới”. Ông dự định dành tất cả số tiền còn lại để đi đầu tư. Cho đến tận bây giờ, Warren Buffett luôn nổi tiếng là một người căn cơ, tiết kiệm. Dần dần, những người họ hàng biết tiếng Warren Buffett nên mang tiền tiết kiệm của họ nhờ ông đầu tư hộ.

Kể từ đó, biệt tài phân tích tài chính và sự nhạy bén đã mang lại hết thành công này đến thành công khác cho Warren Buffett, giờ đây được mệnh danh là nhà thông thái của vùng Omaha. Với tập đoàn đầu tư đa ngành Berkshire Hathaway, hiện tổng tài sản của người giàu thứ hai nước Mỹ ở mức 44 tỷ USD.

Giờ đây khi nhìn lại, ông cho rằng 25 tuổi là dấu mốc đặc biệt trong cuộc đời mình, đánh dấu một bước trưởng thành quan trọng. “Tôi đã làm những gì mình thích và hiện nay, tôi vẫn đang yêu thích công việc hàng ngày”, ông nói. Hiện nay ngoài 80, Warren Buffett vẫn chưa có ý định nghỉ hưu, ông còn muốn được tiếp tục làm việc đến 100 tuổi.